Bagaimana Cara Memutar Anda 401 (K): 4 Pilihan Utama Anda dan Pro dan Kontra mereka

Sistem 401 (k) memiliki banyak kekurangan. Itu muncul sebagai alternatif yang lebih efektif untuk rencana manfaat pasti seperti pensiun selama pertengahan 1980-an. Pensiun membayar jumlah yang telah ditentukan, kadang-kadang seumur hidup, yang mahal untuk perusahaan, sehingga sistem baru dirancang berdasarkan doktrin tanggung jawab pribadi. Alih-alih "bekerja selama ini, dan mendapatkan uang sebanyak ini selama ini," itu menjadi lebih banyak dari "apa pun yang Anda masukkan, kami akan memasukkan jumlah yang sesuai juga."

Ini agak reduktif, tetapi jika kita akan meringkas ~ 35 tahun sejarah dalam manajemen aset dan perencanaan pensiun dalam sebuah paragraf, itu akan dilakukan.

Pergeseran ini memberi lebih banyak tekanan pada penabung. Pertama-tama Anda harus ingat untuk mendaftarkan diri dalam rencana pensiun, membolak-balik prospektus investasi yang membingungkan, dan mencari tahu seberapa besar gaji Anda yang bisa Anda lewatkan; untuk mengatakan tidak ada masalah etika seperti memastikan Anda tidak berinvestasi di pabrik senjata atau operator penjara atau investasi lain yang membuat Anda merasa bertentangan secara etis.

Untungnya, beberapa hal menjadi lebih baik. Sebagian besar berkat upaya para ekonom perilaku seperti Richard Thaler (yang memenangkan Hadiah Nobel Peringatan Ekonomi tahun lalu), pengusaha secara otomatis mendaftarkan pekerja mereka dalam rencana pensiun dalam jumlah yang besar. Pemikirannya adalah melakukan hal-hal uang - apakah itu konstruktif atau tidak - masih agak menyebalkan. Jika bisa tidak menyelamatkan tugas alih-alih menabung, banyak orang dengan berterima kasih kepada Anda dalam sekitar 40 tahun atau lebih.

Kelemahan dari didaftarkan ke dalam rencana secara otomatis, terutama jika Anda adalah seorang hopper pekerjaan, adalah menjadi semakin penting untuk diingat untuk memastikan dana tersebut mengikuti Anda dari satu pekerjaan ke pekerjaan lain. Bagaimanapun, ini adalah uang Anda, jadi mari kita lihat pro dan kontra dari empat hal yang berkaitan dengan 401 (k) lama, dengan Doug Boneparth, perencana keuangan bersertifikat dengan reputasi untuk bekerja dengan investor yang lebih muda.

4. Jangan Lakukan Apa Pun

Saya tidak sepenuhnya memahami hal ini sampai saya mengobrol dengan Doug, tetapi Anda sebenarnya dapat meninggalkan 401 (k) Anda di tempat itu dan tidak melakukan apa pun.

"Tidak ada yang memaksa Anda keluar dari rencana, kecuali saldo Anda di bawah $ 5K," Boneparth menjelaskan (dia melakukan lindung nilai nomor $ 5K tetapi saya mencarinya dan memeriksa). "Ini mungkin secara otomatis digulingkan, atau mereka hanya akan memotong Anda cek."

Kelebihan metode ini cukup intuitif, tidak melakukan apa-apa sangat, sangat mudah. Tetapi kontra adalah bahwa Anda mungkin meninggalkan uang di atas meja dengan tidak mengambil nasib Anda ke tangan Anda sendiri sedikit lebih. Saldo 401 (k) kecil biasanya digulung ke dalam akun pensiun individu yang dipilih penyedia. IRA yang mereka pilih untuk Anda bisa baik-baik saja, atau bisa juga mengerikan. Itu sebabnya tidak ada yang sangat tidak mungkin menjadi pilihan terbaik Anda di sini, jadi mari kita lanjutkan.

3. Gulirkan ke rencana pekerjaan baru Anda

Jika Anda memiliki rencana pensiun yang baik melalui pekerjaan, ini mungkin tidak perlu dipikirkan lagi. Lagipula, dana yang cocok untuk 401 (k) Anda adalah uang di bank, bahkan jika Anda tidak dapat menyentuhnya selama beberapa dekade. Tapi ini bukan permainan terbaik, Boneparth menjelaskan.

"Kekurangannya adalah Anda terbatas pada pilihan dalam rencana baru, yang merupakan hal yang baik jika itu pilihan yang lebih baik," katanya. “Sebagian besar waktu dalam 401 (k) ditanggung oleh perusahaan, tetapi itu tidak selalu benar, banyak dari biaya-biaya itu dapat diteruskan kepada peserta rencana. Dan sayangnya, ini bukan hal yang paling transparan di dunia, pengeluaran dapat dimasukkan ke dalam investasi tertentu dalam rencana."

Jika pilihan program pensiun di perusahaan Anda tidak bagus, Anda mungkin melihat manfaat yang lebih besar dengan mengambil alih sendiri, yang membawa kami ke opsi 2.

2. Gulingkan menjadi IRA

Penting untuk berinvestasi karena itu membuat uang Anda bekerja dan menjaga kekayaan Anda dari degradasi oleh inflasi. Boneparth menjelaskan pentingnya menggunakan kendaraan pensiun seperti 401 (k) untuk melakukan investasi tersebut.

"Penghematan pajak, itulah yang membuat ini sangat kuat," ia menjelaskan, menambahkan, "Anda tidak dapat benar-benar meniru hal itu di luar rencana pensiun."

Dari sisi pajak, kerabat terdekat 401 (k) adalah IRA tradisional, rekening pensiun individu di mana uang dikenai pajak saat Anda menariknya sebagai lawan ketika masuk. Karena mereka memiliki struktur pajak yang sama, Anda dapat memutar a 401 (k) menjadi IRA tanpa membayar biaya atau penalti. Anda dapat memasukkan 401 (k) ke dalam IRA dengan cukup mudah dengan menelepon broker (Vanguard terkenal dengan biayanya yang rendah, dan Fidelity baru saja memperkenalkan dana indeks biaya nol) yang dapat mentransfer dana untuk Anda setelah Anda mendaftar.

Keuntungan di sini adalah personalisasi. Anda dapat meminta robot mengelola IRA Anda, melemparkannya ke pasar umum, atau meminta pro seperti Doug mengambil alih dan mengaturnya untuk Anda. Jika Anda melihat 401 (k) di tempat kerja, dan perhatikan ada tanda bahaya - rasio pengeluaran lebih dari 1 persen atau lebih, penyedia yang menerima berita panas - mungkin itu adalah langkahnya.

1. Ambil uangnya dan lari.

Tentu saja aku s uang Anda, dan Anda selalu dapat menelepon rencana lama 401 (k) atasan Anda dan memberi tahu mereka untuk memberi Anda cek. Tetapi ini hanya sesuatu yang harus Anda pertimbangkan jika Anda benar-benar membutuhkan uang, Boneparth menjelaskan, karena Anda membayar denda 10 persen karena menarik uang tunai lebih awal.

Ini mungkin bukan akhir dunia secara finansial, terutama jika keseimbangannya kecil. Tapi ingat, momentum adalah faktor penting untuk dipertimbangkan juga. Saya menyadari banyak yang harus ditanyakan, tetapi sekarang Anda telah sampai pada akhir minggu pertama setelah Hari Buruh. Anda mendapatkan momentum. Dan Anda sudah mendapatkan ini.